Na tien jaar Avalara te hebben geholpen haar belastingsoftwarebedrijf te laten groeien, Alésia Pinney richt zich op een ander soort belastinghoofdpijn.
Pinney is CEO en mede-oprichter van Vastgebondeneen startup in de omgeving van Seattle die rijke families helpt bij het opstellen van landgoedplannen.
Hij zei dat Legata’s idee voortkwam uit frustratie over de successierechten in Washington en over het feit dat veel gezinnen weinig inzicht hebben in de risico’s voor hun bezittingen.
“Er zijn zoveel mensen die zich niet realiseren dat ze het familievermogen zullen verliezen als ze geen plannen maken”, zei Pinney.
Het online platform van Legata helpt gezinnen bij het opstellen van testamenten, trusts en gerelateerde documenten om de beschikbare vrijstellingen te behouden en de potentiële blootstelling aan successierechten te verminderen. Het bedrijf wil moderniseren wat Pinney beschrijft als een steeds meer onder druk komend systeem: meer welvarende gezinnen, minder advocaten op het gebied van vermogensplanning en complexe belastingregels per staat.
Washington is een van de weinige staten met een eigen successierechten, los van de federale successierechten, die van toepassing is op landgoederen van meer dan $3 miljoen per persoon. Het debat over onroerendgoedbelasting laaide op nadat de wetgevers in Washington vorig jaar een wetsvoorstel hadden aangenomen dat het hoogste tarief verhoogde tot 35%, een van de hoogste van het land.
Nu gaan wetgevers over tot voorstel tijdens de zittingsperiode van dit jaar om die wijziging in te trekken te midden van de angst dat rijke inwoners zullen vertrekken De staat Washington. Zelfs de belastingverhoging heeft kritiek gekregen van technologieleiders.
Pinney zei dat hij het intrekken van de verhoging van de successierechten steunt “omdat we ondernemers verliezen en dat zullen blijven doen als we niet voorzichtiger zijn met belastingen.”
De CEO plaatste een recent bericht blogartikel waarin wordt beschreven hoe de successierechten in Washington van invloed kunnen zijn op zaken waarbij landgoederen of zakelijke belangen in Washington betrokken zijn.
Na de lancering vorig jaar met een initiële focus op de staat WashingtonLegata bedient inmiddels klanten door het hele land. ‘Er heerst in het hele land een soort vermogensplanningscrisis,’ zei Pinney.
Legata richt zich op gezinnen met een vermogen tussen de 1 en 20 miljoen dollar. Pinney zegt dat traditionele diensten voor vermogensplanning zich vaak richten op mensen met zeer bescheiden bezittingen die nooit successierechten hoeven te betalen, of op zeer vermogende gezinnen met complexe behoeften.
Het kost $ 1.495 om een boedelplan te maken, plus $ 195 per jaar voor een doorlopend lidmaatschap. Het abonnement omvat documentopslag, updates wanneer wetten veranderen en herinneringen voor taken zoals het opnieuw toewijzen van bronnen.
Pinney zei dat Legata ook kan worden gebruikt door advocaten die overweldigd zijn door de vraag. Veel advocaten op het gebied van vermogensplanning, zo zei hij, wijzen al cliënten af omdat ze niet over de nodige vaardigheden beschikken.
Het bedrijf gebruikt intern kunstmatige intelligentie om inhoud op te stellen en te beheren, maar Pinney zei dat al het materiaal dat klanten bereikt, door advocaten wordt beoordeeld.
Pinney heeft meer dan twaalf jaar bij Avalara gewerkt, waar hij als Chief Legal Officer en Executive Vice President werkte en het bedrijf hielp bij de beursintroductie en de daaropvolgende private equity-deal ter waarde van $8,4 miljard in 2022. Hij begon zijn carrière als accountant bij Deloitte voordat hij bedrijfsjurist werd bij Perkins Coie.
Tot het leiderschapsteam van Legata behoren ook andere voormalige medewerkers van Avalara: medeoprichter van Legata Enrico Frantz was juridisch operationeel manager bij Avalara, terwijl hij CMO was Bryan Wiggins hij was vice-president marketing.
Legata heeft $725.000 aan financiering opgehaald en heeft minder dan tien mensen in dienst. Pinney zei dat de startup wordt beoordeeld door toezichthouders in de staat Washington vanwege het verlenen van juridische diensten.
